安卓5G高阶新机传滞销 台供应链恐难受惠

台系5G手机供应链个股

Android阵营上半年度5G高阶新机即将密集亮相,可是COVID19疫情不仅让世界工厂中国的开工、复工状况一塌糊涂,连带影响新品出货进度,中国市场手机买气也因为疫情而急冻,包括台积电、大立光、鸿海、京元电、矽品、京元电、华通、欣兴、晶技等供应链能否受惠,还很难说。

华为与台湾供应链合作已久、关系深厚,不过,华为旗舰机种仅能在中国上市,已经让旗舰机种热销期大为缩短、近期更传出内销「卖不动」,疫情更让中国手机市场雪上加霜,即使华为中价与低价手机近期销欧十分畅旺、华为长期备有6个月的零组件库存,让华为零组件供应不受疫情影响,可是中阶与低阶机种多不使用海思晶片组,包括大立光在内的台系供应链产品也用得少,都让中阶与低阶欧洲热销对供应链帮助有限,升级至5G的折叠机可能也会面临滞销的压力。

油价回温+陆减产 塑化股有基可趁

新冠肺炎疫情管控持续,下游厂商虽陆续复工运作,惟货源运输受阻,压抑市场交投热度。为此,中国上游一贯石化厂启动减产策略,加上近期国际油价回升,塑化报价跌幅趋缓,台塑四宝、华夏、南宝、富林-KY及材料-KY等股利、产品供需走坚的塑化股,成为法人推荐追踪的新焦点。 肺炎疫情影响下,中国多数石化企业因库存增加、消费预期减弱及交通管控等因素,启动减产策略。分析师表示,疫情对中上游影响相对较小,对终端影响较大,导致库存在中上游累积。由于下游产业开工晚,短期化工品价格底部可能维持较长时间。但考量到需求延后释放,随着符合条件的企业相继复

Realme与中国前五大手机品牌之一OPPO为战略合作关系,Realme的供应链、组装高度仰赖OPPO,大立光则是OPPO旗舰机种相机镜片的重要供应商,如今受到疫情影响,业界传出,OPPO生产线与合作的代工厂,都面临严重的缺料、缺工问题,出货非常不顺利,对供应链将有不利影响。